Opodatkowanie przedsiębiorstw jako jedna z determinant lokalizacji bezpośrednich inwestycji zagranicznych

Abstract

Artykuł poświęcony jest analizie zależności pomiędzy opodatkowaniem przedsiębiorstw a bezpośrednimi inwestycjami zagranicznymi. Dokonano w nim przeglądu najczęściej rozważanych determinant BIZ oraz mierników tych wielkości. Nacisk położono na omówienie miar obciążenia podatkowego przedsiębiorstw, począwszy od wielkości najprostszych, jak stopa nominalna, a kończąc na miarach efektywnych. Zaprezentowane badania empiryczne wskazują na występowanie ujemnej relacji pomiędzy BIZ a opodatkowaniem przedsiębiorstw oraz na rosnące zainteresowanie tą zależnością, w szczególności dla krajów Unii Europejskiej. Tematyka ta wydaje się jednak nadal nie być w literaturze dostatecznie rozpoznana.

The paper reviews the most frequently considered FDI determinants and presents different measures of these variables. It focuses on corporate tax burden indicators ranging from the most basic ones such as the statutory tax rate to the effective tax rates. The survey of the existing studies on the role of taxes as a driver of FDI leads to the conclusion that there is an increasing interest in the considered relationship, especially for the European Union countries. Empirically, the negative relationship between the corporate income tax burden and FDI has been broadly confirmed in the reviewed papers. It seems however that the link between taxes and FDI is not enough recognized in the literature and can be the subject of the future research.